주인공 그리핀(키아누 리브스)은 제발 날 좀 봐 달란 듯이 피아노 줄로 혼자 사는 젊은 여자를 죽이고 다닌다. 그가 그런 행동을 하는 데는 이유가 있다. 자기를 추적하는 캠벨(제임스 스페이더)이 끊임 없이 계속 자신을 예의 주시하기를 바라는 것이다. 켐벨은 그리핀이 남긴 상처와 죄책감 때문에 편두통과 불면증에 시달려 결국 시카고까지 숨어든 전직 FBI요원이다. 그는 연쇄살인범 그리핀의 얼굴 뿐 아니라 현장에 머리카락 하나 남기지 않는 치밀한 살인범이라는 것까지 그리핀에 대해 속속들이 알고 있다. 젊은 여자를 피아노 줄로 죽이는 그리핀은 겨룰만한 상대인 켐벨에게 '목표물'의 사진을 보내고 12시간 내에 찾아야 한다며 게임을 즐긴다. 그는 켐벨의 전 부인을 죽이는 것으로 모자라 그를 상담하는 심리학자 폴리(마리사 토메이)를 최종 희생양으로 삼는데…

FBI agent Joel Campbell, burnt-out and shell-shocked after years spent chasing serial killers, flees L.A. to begin a new life for himself in Chicago. But five months later, Joel's best laid plans are abruptly cut short when his new hometown becomes the setting for some particularly gruesome murders--murders that could only have been committed by one man: David Allen Griffin. One of Joel's most elusive and cunning nemeses, Griffin has followed his former pursuer to Chicago in order to play a sadistic game of cat and mouse. Taunting Joel with photographs of his intended victims and leaving his crime scenes meticulously free of clues in order to keep the police at bay, Griffin derives as much pleasure out of watching Joel react to every movement as watching his victims die. But when Griffin moves into Joel's inner circle, Joel must quickly find some way to stop him before someone close to him becomes the next one to die.